Мировая потребность в зерновых демонстрирует постоянный рост за последние 10 лет. В среднем этот показатель составляет 2,3% в год. Увеличение населения Земли будет стимулировать дальнейший рост спроса на зерновые, от которого выигрывают компании агропромышленного сектора. Наибольший прирост ожидается со стороны Индонезии, США и Европейского Союза. Производство же зерновых, напротив, сокращается, например: в Бразилии и Турции из-за засухи, а в Китае из-за сокращения государственных расходов на поддержку агросектора. 

Уже по итогам 2016 года ожидается превышение спроса на зерновые над производством на уровне 11,8 млн тонн, что будет стимулировать рост цен на зерновые и акции сельхозпроизводителей. Наибольшие различия между спросом и производством ожидаются для кормового зерна и риса. 

На сегодняшний день у инвесторов сложились очень благоприятные предпосылки для эффективного инвестирования в сельскохозяйственный сектор через инструмент глобального индекса компаний агросектора. Этот индекс включает акции компаний средней и крупной капитализации агропромышленного сектора развитых и развивающихся стран, например: США – 56,73%, Швейцария – 7,44%, Канада – 7,33%, Япония – 6,64%, Норвегия – 4,24%, Австралия – 3,44%, Малайзия – 2,63%, Сингапур – 2,45%, Германия – 1,77%, Таиланд – 1,52% и др.  Крупнейшими инвесторами в данный инструмент являются Bank of America (4,43%), Morgan Stanley (1,27%) и UBS Group AG (1,14%).

Факторы роста

- Растущий спрос на зерновые культуры со стороны Европейского Союза, Индонезии и США. Мировой спрос на зерновые демонстрировал постоянный прирост за последние 10 лет и составлял в среднем 2,3% в год на фоне растущего населения Земли. Спрос в 2014 году составил 2,504 млрд тонн (включая: пшеница – 710,9 млн тонн, кормовое зерно – 1,301 млрд тонн, рис – 491,6 млн тонн), в 2015 году – 2,524 млрд тонн (включая: пшеница – 720,3 млн тонн, кормовое зерно – 1,307 млрд тонн, рис – 496 млн тонн), а в 2016 году ожидается уже 2,556 млрд тонн (включая: пшеница – 726,3 млн тонн, кормовое зерно – 1,326 млрд тонн, рис – 503,2 млн тонн).

- Снижающийся уровень производства зерновых культур в Бразилии и Турции из-за засухи, а в Китае из-за сокращения государственных расходов на поддержку сельхозпроизводителей. Если еще в 2014 году мировое производство зерновых культур составляло 2,563 млрд тонн (включая: пшеница – 730,5 млн тонн, кормовое зерно – 1,338 млрд тонн, рис – 494,6 млн тонн), то в 2015 году оценка снизилась до 2,528 млрд тонн (включая: пшеницу – 734,1 млн тонн, кормовое зерно – 1,304 млрд тонн, рис - 490,6 млн тонн), а в 2016 году ожидается, что производство не превысит 2,543 млрд тонн (включая: пшеница – 732,1 млн тонн, кормовое зерно – 1,316 млрд тонн, рис – 495,3 млн тонн).

- Продолжающийся рост населения Земли будет стимулировать спрос на зерновые, от которого выигрывают компании агропромышленного сектора. Ожидается возникновение дефицита с 2016 года из-за превышения спроса на зерновые над предложением (в 2016 году ожидается превышение спроса над предложением на 11,8 млн тонн).

Технический анализ: 

Цена на ETF на глобальный индекс акций компаний агропромышленного сектора пробила вверх 50-, 100- и 200-дневные скользящие средние и вышла из облака индикатора Ишимоку вверх. Начинается формирование долгосрочного восходящего тренда. Значимые технические уровни: 41,59; 44,81; 47,62; 50,08; 52,96; 56,35; 57,78; 60,73; 64,38.

Мы рекомендуем частным инвесторам рассмотреть инвестирование с коэффициентом защиты капитала в размере 97% и минимальным объёмом инвестиций $4 644 до середины февраля 2017 года. В таком случае потенциальная годовая доходность в долларах США может достичь 35,3%.